|
Der kan være mange penge at spare, hvis du vil finansiere dit hus med et obligationslån. Obligationslån udbydes af et realkreditinstitut og kan kun bruges til at finansiere en bolig.
Når du beslutter dig for at tage et obligationslån, låner du penge til at udstede et antal obligationer. De obligationer skal så sælges på Københavns Fondsbørs, og hvor mange penge du får i hånden afgøres af, hvor meget en eventuelt køber vil betale for dem. Du kan altså risikere at få færre penge udbetalt, end du egentligt har lånt og skal betale tilbage. Men til gengæld kan der være en god gevinst på lidt længere sigt.
Kursen er afgørende
Hvis du har købt et nyt hus og besluttet dig for et obligationslån, hvor kursen ligger på 80, får du faktisk kun 80 procent af lånet udbetalt. Det betyder at for hvert 1.000 kr's obligation får du 800 kr. udbetalt. For eksempel kan huset koste 1.000.000 kr. og heraf kan du maksimalt låne 80 % af husets værdi som realkreditlån. Lånet skal altså indbringe dig 800.000 kr. og det betyder at du skal udstede 1.000 obligationer á 1.000 kr.
På den måde bliver dit obligationslån: 1.000.000 kr. (1.000 x 1.000). Det er det beløb du skal betale tilbage. Men til gengæld er kursværdien af restgælden kun 800.000 kr. Derfor optages obligationslån oftest i obligationer, der ligger så tæt som muligt på kurs 100. Resten af værdien af dit hus til 1.000.000 kroner skal du låne i banken.
Fast rente
Den månedlige ydelse på dit obligationslån bliver aftalt fra starten. Renten ligger fast og den månedlige ydelse ændrer sig ikke. Heller ikke selvom kursen på dine obligationer ændrer sig. Hvis du har taget lånet med en rente på 5 % fortsætter den rente lånet ud. Til gengæld er obligationslån ofte konverterbare - det vil sige, at du kan lave lånet om i løbet af perioden. Og det er der, der er penge at spare. Du skal huske at sikre dig, at du kan konvertere dine obligationer, når du optager lånet. Oveni renten og den månedlige ydelse, er der omkostninger forbundet ved at optage et obligationslån. De er forskellige fra bank til bank.
Spar penge med obligationslån
Det virker måske ikke særligt attraktivt at låne en million kroner for at få 800.000 kroner i hånden, som i eksemplet ovenfor, men det er ikke nødvendigvis en dårlig handel. Fordi når kursen var 80, da du solgte obligationerne, kan du, når du flytter igen, indfri dit lån til den aktuelle kurs, også selvom kursen på obligationerne måske kun er 60. Du kan købe dit lån tilbage til den lavere kurs og dermed spare penge. Hvis kursen for eksempel er 60, skal du kun betale 600.000 kroner for at betale dit lån på en million kroner. Du kan kun indfri lånet til den lavere kurs, når du sælger den bolig der er stillet som sikkerhed for obligationslånet.
Desuden kan man altid indfri et obligationslån til kurs 100. Og hvis dine obligationer stiger i kurs til over 100, er der penge at hente i form af en kursgevinst. I forhold til eksemplet ovenfor, hvor du har lånt 1.000.000 kroner og kursen stiger til 120, kan du pludselig få udbetalt 1.200.000 ved at betale lånet på en million tilbage. Du har altså tjent 200.000 kroner på dit obligationslån.
Fordele:
- Spar penge ved at omlægge
- Lav rente
- Fast ydelse
- Spar penge når du flytter
Ulemper:
- Afhængig af kursudviklingen
- Færre penge i hånden
- Nødvendigt at låne ekstra for at købe hus.
|
.gif)
